அதிக எண்ணெய் விலைகள் மற்றும் கருவூல வருமானம் ஆகியவை சந்தையின் வெற்றியாளர்களில் சிலருக்கு முதலீட்டாளர்களின் பசியை சோதித்ததால் பங்குச் சந்தை செப்டம்பரில் ஒரு நடுங்கும் பாணியில் தொடங்கியது. வாரத்தில், S&P 500 0.1% அதிகரித்தது, அதே நேரத்தில் நாஸ்டாக் 0.4% அதிகரித்தது, கடினமான தொடக்கத்திலிருந்து செப்டம்பர் கடினமான மாதத்திற்கு மீண்டு வந்தது. இரண்டு சுட்டிகளும் கடந்த ஆறில் இருந்து ஐந்தாவது வார வெற்றியை பெற்றுள்ளன. எதிர்பார்த்ததை விட வலுவான ஆகஸ்ட் வேலைகள் அறிக்கை வெள்ளியன்று பத்திர வருவாயை அதிகமாக அனுப்பியது, ஜனவரி 2025 முதல் 2 ஆண்டு கருவூல வருவாயின் அதிகபட்ச அளவு. 58%, CME FedWatch கருவியின்படி, முந்தைய நாளில் 49.4% ஆக இருந்தது. கடந்த வாரம் எங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை இயக்கிய மூன்று நிகழ்வுகளை இங்கே நெருக்கமாகப் பாருங்கள். எங்கள் AI அறிக்கையை நாங்கள் எடைபோடுகிறோம், கடந்த வாரத்தில் போர்ட்ஃபோலியோவில் சில முக்கியமான மாற்றங்களைச் செய்துள்ளோம், தற்காப்புப் பெயர்களைச் சேர்க்கும் போது AI பில்டவுட்டின் மிகப்பெரிய வெற்றியாளர்களில் ஒருவரைப் பற்றிய எங்கள் பார்வையைக் குறைத்துள்ளோம். கடந்த வாரம் என்விடியாவின் வருமானம் ஒரு பரந்த AI குழுவைத் தூண்டுவதில் தோல்வியடைந்தது, முதலீட்டாளர்கள் குழு முழுவதும் வலுவான முடிவுகளுக்கு பணம் செலுத்தத் தயாராக இல்லை என்ற எங்கள் கவலையை வலுப்படுத்தியது. திங்களன்று, Palo Alto Networksஐ அதன் வருவாய் அழைப்பிற்கு முன்னதாக செவ்வாய் மாலையில் குறைத்தோம், ஆகஸ்ட் 2024 இல் விற்கப்பட்ட பங்குகளின் மீது சுமார் 148% லாபம் கிடைக்கும். இந்த ஆண்டு பங்கு 80% க்கும் அதிகமாக உயர்ந்த பிறகு வாங்குவது லாபத்தைத் தக்க வைத்துக் கொள்ளும். ஆகஸ்ட் நடுப்பகுதியில் பருவகால உயர்விலிருந்து அந்தக் கலவையிலிருந்து சில காற்று வெளியேறியுள்ளது. AI ஆனது இணையப் பாதுகாப்புச் செலவினங்களைத் தூண்டும் என்ற எங்கள் நம்பிக்கையை இந்த நடவடிக்கை மாற்றவில்லை. சராசரியாக 52% ஆதாயத்தை வைத்துக்கொண்டு செவ்வாய்கிழமை கார்னிங்கை விட்டு வெளியேறினோம். இந்த ஆண்டு 70% உயர்ந்தாலும், ஜூன் மாத இறுதியில் அதிகபட்சமாக பங்குகள் 40% க்கும் அதிகமாக சரிந்துள்ளன. புதன் அன்று, அந்த மூலதனத்தில் சிலவற்றை BNY மற்றும் கிம்பர்லி-கிளார்க்கிற்கு திருப்பி அனுப்பினோம், ஒவ்வொன்றும் பங்குகளில் 1% எடையுடன் தொடங்கும். BNY ஒரு சிறிய தொகையை சேர்க்கிறது. கிம்பர்லி-கிளார்க் மிகக் குறைந்த பங்கு விலை, 4.75% ஈவுத்தொகை மற்றும் கென்வ்யூவை வாங்குவதன் மூலம் சாத்தியமான அந்நியச் சலுகையை வழங்குகிறது. வெள்ளியன்று மைக்ரானையும் சேர்த்தோம், அதன் நிலையை சுமார் 1% ஆக உயர்த்தினோம். AI-உந்துதல் நினைவக தேவை தொடர்ந்து வன்பொருளை விட அதிகமாக இருப்பதால் எங்கள் நம்பிக்கை அதிகமாக உள்ளது, இது என்விடியாவின் நீண்ட கால பார்வையால் ஆதரிக்கப்படுகிறது. வருவாய் நன்றாக இல்லை புதன்கிழமை சிறந்த வருவாய் மற்றும் வருவாய் மற்றும் நீண்ட கால AI கண்ணோட்டம் இருந்தபோதிலும், சந்தை பிராட்காமின் வளர்ச்சிக்கு வெகுமதி அளிக்கிறது. CEO ஹாக் டான் தனது 2027 AI வருவாய் முன்னறிவிப்பை $115 பில்லியனாக உயர்த்தி, 2028 நிதியாண்டில் $230 பில்லியனாக இருமடங்காக உயரும் என்று எதிர்பார்க்கிறார். இருப்பினும், நுகர்வோர் உணர்வு, சந்தை மூலதனம் மற்றும் தரவு மைய வருமானம் பற்றிய கவலைகள் தொழில்துறையில் தொடர்ந்து எடையைக் கொண்டுள்ளன. விலையை அளவிடுதல். எங்களின் விலை இலக்கை $480 இலிருந்து $430 ஆகக் குறைத்துள்ளோம், அதே நேரத்தில் எங்கள் எண்ணை நிலையான 2-ஐப் போலவே வைத்திருக்கிறோம். வாரத்தில் பங்குகள் 3% குறைந்து முடிந்தது. கடந்த வார வருவாய்க்கு முன், AI தரவு மையக் கட்டுமானத்தின் வெளிப்பாட்டைக் குறைக்க எங்களின் மீதமுள்ள பிராட்காம் நிலையில் பாதியை விற்றோம். “எனது ஒரே வருத்தம் … நான் எல்லாவற்றையும் முடிக்கவில்லை என்பதுதான்” என்று வெள்ளிக்கிழமை காலை மாநாட்டு அழைப்பின் போது ஜிம் க்ரேமர் கூறினார். ஆனால் இப்போது, இந்த இலையுதிர்காலத்தில் தொடங்க இருக்கும் AI ஸ்டார்ட்அப் ஆந்த்ரோபிக் உடனான பிராட்காமின் ஆழமான உறவின் காரணமாக மீதமுள்ள நிலையை எடுக்கத் தயாராக இருப்பதாக ஜிம் கூறுகிறார். பாலோ ஆல்டோ நெட்வொர்க்குகளும் செவ்வாயன்று முடிந்த பிறகு வலுவான முடிவுகளை வழங்கின. AI என்பது இணையப் பாதுகாப்பிற்கான ஒரு முக்கிய வால்விண்ட் என்ற எங்கள் பார்வையை இந்த காலாண்டில் வலுப்படுத்தியது. நூலகத்தில் புதன்கிழமை பேரழிவிற்குப் பிறகு, நாங்கள் பத்திரிகைகளைக் குறைத்ததில் மகிழ்ச்சியடைந்தோம். புதன் டிராவிற்குப் பிறகு 3-புள்ளி வலிமையுடன் நாங்கள் வாங்கியதில் இருந்து பாலோ ஆல்டோவை உறுதியான 2-க்கு மேம்படுத்தி, செவ்வாய்க்கிழமை இரவு $380 இல் இருந்து எங்கள் விலை இலக்கை $400 ஆக உயர்த்தினோம். தலைமை நிர்வாக அதிகாரி நிகேஷ் அரோரா, வளர்ந்து வரும் அச்சுறுத்தல்களிலிருந்து பாதுகாக்க சுமார் 1 டிரில்லியன் டாலர் உலகளாவிய இணைய பாதுகாப்பு அமைப்புகளை மாற்ற வேண்டும் என்றார். செவ்வாயன்று CNBC இன் “Mad Money” இல், “நீங்கள் இணைய பாதுகாப்பை சரியாகப் பெறவில்லை என்றால், AI-யை திறம்பட பயன்படுத்த முடியாது” என்று அவர் கூறினார். இருப்பினும், பங்குகள் வருவாயில் விற்கப்பட்டன, கடந்த வாரம் போர்ட்ஃபோலியோவின் சிறந்த செயல்திறனுடைய பாலோ ஆல்டோவை 10% க்கும் அதிகமாக இழந்தது. என்விடியா தனது AI அகழியை விரிவுபடுத்துகிறது, என்விடியாவின் சமீபத்திய $12.9 பில்லியன் மதிப்பிலான ஹக்கிங் ஃபேஸ் கையகப்படுத்தப்பட்டதன் மூலம், 18 மில்லியனுக்கும் அதிகமான டெவலப்பர்கள் பயன்படுத்தும் திறந்த மூல AI இயங்குதளத்தை வழங்குவதன் மூலம் அதன் சில்லுகளைச் சுற்றியுள்ள சுற்றுச்சூழல் அமைப்பை பலப்படுத்தும். மைக்ரோசாப்ட் 2018 கிட்ஹப்பை வாங்கியதில் இதையே நாங்கள் காண்கிறோம். தளத்தை நேரடியாகப் பணமாக்குவதற்குப் பதிலாக, என்விடியா டெவலப்பர் நம்பிக்கையை அதிகரிக்கலாம், அதன் வன்பொருள் மற்றும் மென்பொருளை AI அம்சங்களைப் பயன்படுத்துவதற்கான இயல்பான தேர்வாக மாற்றலாம் மற்றும் ஒரு மூலோபாய சொத்தை போட்டியாளர்களின் கைகளில் இருந்து விலக்கி வைக்கலாம். இந்த ஒப்பந்தம் என்விடியாவுக்கு பொதுவான கூறுகள் மற்றும் ஹைப்பர்ஸ்கேலர்களைத் தவிர்க்க உதவுகிறது. டெவலப்பர்கள் திறந்த மூல அல்லது தனியுரிம மாதிரிகளைப் பயன்படுத்தினாலும், இருவருக்கும் குறிப்பிடத்தக்க கணினி தேவைப்படுகிறது. AI தொடர்ந்து வளர்ச்சியடைந்து வருவதால், என்விடியா பயனடைகிறது. இந்த ஆண்டு 22% லாபம் இருந்தாலும், என்விடியாவின் பங்கு அடுத்த ஆண்டு எதிர்பார்க்கப்படும் 14 மடங்கு மட்டுமே. நிறுவனம் வளரும் மற்றும் AI சுற்றுச்சூழல் அமைப்பு விரிவடைவதால் இது எளிதாகிறது என்று ஜிம் கூறினார். கடந்த வாரம் 6% உயர்ந்து, மே மாதத்தின் உச்சத்திற்கு திரும்புவதை நெருங்கிய பங்குக்கு அதிக வாங்குபவர்களை வழங்க முடியும் என்று அவர் கூறினார். (ஜிம் க்ராமரின் அறக்கட்டளையில் உள்ள பங்குகளின் முழுமையான பட்டியலுக்கு இங்கே பார்க்கவும்.) ஜிம் க்ரேமருடன் CNBC இன்வெஸ்டிங் கிளப்பின் சந்தாதாரராக, ஜிம் வர்த்தகம் செய்வதற்கு முன் நீங்கள் வர்த்தக மேலோட்டத்தைப் பெறுவீர்கள். ஜிம் தனது தொண்டு நிதியில் ஒரு பங்கை வாங்குவதற்கு அல்லது விற்பதற்கு முன் வர்த்தக எச்சரிக்கையை அனுப்பிய பிறகு 45 நிமிடங்கள் காத்திருந்தார். சிஎன்பிசி டிவியில் பங்கு பற்றி ஜிம் பேசினால், வர்த்தக எச்சரிக்கையை வெளியிட்டு 72 மணிநேரம் காத்திருந்து வர்த்தகத்தை செயல்படுத்துவார். இன்வெஸ்டிங் கிளப் எங்கள் அறிக்கை மற்றும் சந்திப்பு நோக்கத்தைக் கேளுங்கள், விளக்கம் உட்பட. முதலீட்டு நிறுவனத்துடன் தொடர்புடைய எந்தவொரு தகவலுக்கும் நீங்கள் அணுகுவதன் மூலம் எந்தப் பொறுப்பும் அல்லது பொறுப்பும் ஏற்றுக்கொள்ளப்படவில்லை. முடிவுகள் அல்லது வருவாய்க்கு உத்தரவாதம் இல்லை.
Leave a Reply